CPPによる前処理の段階で環境変数PATHに含まれるディレクトリの中から一番始めに見付かったstdio.hというファイルをテキストモードで#include <stdio.h>の行から展開する
もっと正しい表現は規格書読んでください

プリプロセッサ指令`#'の前にホワイトスペース(Tab, Scace, NewLine)が入っても別に構わない
また、ダブルクォート`"'で囲まれる文字列が行を跨ぐ場合、バックスラッシュ`\'で行を繋げなければならない

他に改行とスペースが同じ意味にならない場合があったかな、ちょっとすぐには思い出せない